Varning om Offshore DeFi-Handelsplattformar
Connecticuts justitieminister har utfärdat en varning till konsumenter angående offshore DeFi-handelsplattformar efter att en invånare förlorat 200 000 dollar i en uppenbar bedrägeri och inte kunnat återfå sina medel. Varningen belyser även riskerna med hävsstång, syntetiska tillgångar och begränsade möjligheter till återvinning av förlorade medel.
Fallet med den lurade invånaren
En invånare i Connecticut har blivit lurad av en person som påstod sig känna honom och deponerade 200 000 dollar i en oreglerad decentraliserad finans (DeFi) kryptovalutabörs, meddelade statliga tjänstemän den 3 september. Varningen specificerade inte vilken börs som var involverad eller identiteten på den person som begärde överföringen.
Uttalande från Justitieministern
Justitieminister William Tong utfärdade varningen tillsammans med ett uttalande från statens bankkommissionär Jorge Perez, där de nämnde de ekonomiska förlusterna, den höga riskhävstången, säkerhetshoten och de begränsade möjligheterna att återfå medel. Tong påpekade att plattformar som lovar enklare tillgång och högre avkastning kan lämna investerare med lite eller ingen möjlighet till återvinning om något går fel. Han sa:
”Detta är inte innovation, det är utnyttjande. Gör din forskning innan du överlämnar några pengar och var medveten om vilka skydd som finns på plats om något går fel.”
Riskerna med Offshore DeFi-Plattformar
Varningen nämnde plattformarna GMX, Gains Network, dYdX, Aevo, Drift Protocol, Vertex Protocol och Hyperliquid som offshore DeFi-plattformar som tjänstemän menar opererar utanför amerikanska regleringsskydd. Det framgick dock inte att den berörda invånaren använde någon av dessa sju tjänster, vilket innebär att förlusten inte kan kopplas till en specifik plattform.
Många decentraliserade börser tillåter handlare att få hävstångsexponering direkt från en digital plånbok utan att behöva köpa den refererade tillgången. Dessa eviga DEX-kontrakt har inga utgångsdatum och medför risker kopplade till likvidation, finansieringsräntor, smarta kontrakt och oracle-risker.
Hävstång och Likvidation
Tjänstemän i Connecticut har påpekat att vissa offshore-plattformar erbjuder hävstång på 50x, 100x eller till och med 250x, vilket gör att små marknadsrörelser kan utplåna deponerad säkerhet. Commodity Futures Trading Commission (CFTC) har i en briefing om kryptovaluta eviga kontrakt påpekat att hög hävstång är vanlig på offshore-plattformar, men inte är inneboende i eviga kontrakt, medan hävstång på reglerade plattformar styrs av riskhanteringsramar.
Handelsaktiviteten på Hyperliquid har visat hur snabbt hävstångspositioner kan närma sig tvångsstängning under normala prisrörelser. I maj stod en handlares bitcoin-short på 20,32 miljoner dollar med 40x hävstång ungefär 1,5% från sin likvidationspris efter att handlaren deponerat 499 900 USDC som säkerhet.
Internationella och Lokala Varningar
Brittiska reglerare har också lyft fram separata konsumentskyddsfrågor angående Hyperliquid, som de listar som ett obehörigt företag som kan rikta sig till personer i Storbritannien. En varning från Financial Conduct Authority säger att plattformen är obehörig och att användare inte skulle få skydd från Financial Ombudsman Service eller Financial Services Compensation Scheme om problem skulle uppstå.
Connecticuts varning omfattar även eviga kontrakt kopplade till företag som Apple, Tesla, Nvidia och SpaceX, och varnar för att köpare har hävstångssatsningar på syntetiska priser snarare än faktiska aktier. Centraliserade ägare av dessa plattformar kan ändra priser, ta bort tillgångar från handel och stoppa både handel och kunduttag.
Övriga Bedrägerier och Konsumentskydd
Statens varning kommer efter att en annan invånare i Connecticut rapporterat att han förlorat 228 000 dollar genom en separat bedräglig kryptovaluta-möjlighet 2025. Det fallet involverade en pensionerad sjukgymnast vars investerings- och pensionskonton tömdes efter att en onlineverksamhet lovade lukrativa avkastningar och övertygade honom att skicka upprepade betalningar.
Tjänstemän varnade också för påstådda återhämtningsspecialister eller personer som presenterar sig som advokater som kan kräva förskottsavgifter efter en initial förlust. En varning från FBI i juli om falska agenter beskrev brottslingar som använde artificiellt intelligens-genererade videor, förfalskade regeringswebbplatser och falska löften om återvunna medel för att rikta in sig på tidigare bedrägerioffer.
Konsumentvarningen uppmanar invånarna i Connecticut att verifiera om kryptotjänster är registrerade, behålla transaktions- och kommunikationsregister och omedelbart rapportera misstänkta bedrägerier. Connecticut har också antagit nya skyddsåtgärder som reglerar kryptovaluta-automater, men statliga tjänstemän har påpekat att decentraliserade transaktioner generellt förblir oåterkalleliga även när andra konsumentskydd gäller.
Federala åklagare söker cirka 47 000 dollar i kryptovaluta som påstås ha tagits från fem offer genom ett bedrägerischema för teknisk support och regeringsförfalskning.
